Raport activ net STK Emergent
Septembrie 2021
Profilul fondului: fond inchis tranzactionat la Bursa de Valori Bucuresti
Obiectivele fondului: cresterea capitalului investit, obtinerea unei rentabilitati de 25% p.a. printr-o administrare activa si a unui randament de 1.3 x indicele BET, acordarea de dividende din profitul realizat
Nr. unitati de fond in circulatie: 609,753
Aviz CNVM: CSC08FIIR/120004 din 07.02.2008
Depozitarul Fondului: BRD - GSG
1. Activele fondului
|
RON
|
August
2021
|
Septembrie
2021
|
|
Actiuni necotate
|
32,979,223
|
32,979,223
|
|
Portofoliu tranzactionabil
|
29,412,781
|
29,405,461
|
|
Actiuni BVB
|
8,983,379
|
8,811,111
|
|
Valori mobiliare nou emise
|
3,816,559
|
4,818,400
|
|
Numerar
|
16,109,590
|
15,274,661
|
|
Titluri OPC
|
849,140
|
846,061
|
|
Dividende de platit
|
-352,388
|
-352,388
|
|
Dividende de incasat
|
6,500
|
7,616
|
|
Alte Datorii
|
145,990
|
146,225
|
|
Activ net
|
62,246,013
|
62,238,459
|
|
VUAN
|
102.08
|
102.07
|
Portofoliul tranzactionabil ocupa la finalul lunii septembrie o pondere de 47.2% in totalul activului net.
La finalul lunii septembrie, portofoliul tranzactionabil era compus din numerar in proportie de 51.3%, actiuni la BVB 29.7%, valori mobiliare nou emise 16.2% si titluri de participare 2.8%. Categoria Valori mobiliare nou emise cuprinde atat actiuni, cat si obligatiuni care urmeaza sa fie listate la bursa.
Detinerile Fondului sunt inregistrate in activ utilizand pretul de referinta de la finalul lunii pentru actiunile tranzactionate, iar pentru societatile necotate se foloseste o valoare justa data de un raport de evaluare realizat de un evaluator extern avizat ANEVAR, actualizat in cursul lunii februarie cu datele de la finalul anului 2020.
2. Portofoliul tranzactionabil
La sfarsitul lunii septembrie, portofoliul tranzactionabil al Fondului este evaluat la 29.40 milioane lei in usoara scadere cu 0.02% fata de valoarea de la finele lunii august, reflectand evolutia preturilor companiilor din portofoliu.
Strategia de investitii a fondului urmareste in principal susbscrierea de actiuni care urmeaza sa fie listate la bursa.
Performantele anterioare ale fondului nu reprezinta o garantie a realizarilor viitoare!
Cititi documentele constitutive inainte de a investi in acest fond!
3. Evolutia valorii activului net unitar
La 30.09.2021 valoarea activului net unitar al STK Emergent este de 102.07 RON aproximativ la acelasi nivel ca si luna trecuta.
Indicele BET al Bursei de Valori Bucuresti a ajuns la nivelul de 12,645.10 puncte la sfarsitul lunii, variind cu
+1.46% in luna septembrie; cele mai mari cresteri au fost inregistrate de actiunile TRP +38.2%, SNN +27.9%, M +10.6% si SNG +9.8%, in timp ce actiunile TLV si SFG au inregistrat in cursul lunii scaderi de -9.6% si respectiv
-11.1%.
Indicele sectorului financiar BET-FI a inregistrat in luna septembrie o crestere de +3.27%, cele cinci SIF-uri si FP inregistrand randamente cuprinse intre -7.0% si +21.80%.
De la lansare si pana la finalul lunii septembrie, valoarea activului net unitar a inregistrat o variatie pozitiva de 5.18%, indicele BET a crescut cu 69.47%, iar indicele BET-FI cu 14.86% in acelasi interval de timp.
4. Evolutia pietelor de capital
Luna septembrie a fost caracterizata de scaderi ale pietelor de capital
Pietele financiare dezvoltate au scazut in luna septembrie in medie cu -2.12%, indicii pietelor mature de capital inregistrand urmatoarele randamente: indicele austriac ATX +1.1%, indicele polonez WIG20, -2.4%, indicele american S&P500 -4.9%, indicele francez CAC40 -2.4%, indicele britanic FTSE100 -0.5%, indicele german DAX
-3.6%.
Cresterile de pret la energia electrica si la gaze incep sa fie tot mai mari in ultima perioada.Printre factorii care au cauzat aceste cresteri, mai sunt: cresterea cererii din Asia ca urmare a revenirii economice, cresterea preturilor la certificatele verzi si probleme de productie de energie eoliana. Stocurile de gaze sunt mai mici decat normal. Statele (IT, FR) intervin pentru protectia consumatorilor fie prin ajutoare fie prin „plafonarea” profiturilor la companiile din energie.
Bursele emergente si de frontiera au realizat in medie o crestere de 1.59% in luna septembrie, bursele din Rusia, Cehia si India inregistrand cele mai mari cresteri de +4.5%, +3.2%, respectiv +2.7%, in timp ce bursa din Turcia a inregistrat o scadere de -4.5%.
|
Indice
|
Tara
|
2019*
|
2020**
|
YTD 2021***
|
Sept-21****
|
|
|
ATX
|
Austria
|
16,1%
|
-12,8%
|
31.6%
|
1.1%
|
|
SOFIX
|
Bulgaria
|
-4,4%
|
-21,2%
|
30.8%
|
2.2%
|
|
PX
|
Cehia
|
13,1%
|
-7,9%
|
29.0%
|
3.2%
|
|
SSEC
|
China
|
22,3%
|
14,8%
|
1.9%
|
0.7%
|
|
CAC40
|
Franta
|
26,4%
|
-6,3%
|
16.4%
|
-2.4%
|
|
FTSE
|
Marea Britanie
|
12,1%
|
-13,1%
|
8.1%
|
-0.5%
|
|
DAX
|
Germania
|
25,5%
|
3,5%
|
11.2%
|
-3.6%
|
|
BSE SENSEX
|
India
|
14,4%
|
15,7%
|
23.8%
|
2.7%
|
|
WIG 20
|
Polonia
|
-5,6%
|
-7,7%
|
16.4%
|
-2.4%
|
|
BET
|
Romania
|
35,1%
|
-1,7%
|
29.0%
|
1.5%
|
|
BET-FI
|
Romania
|
37,3%
|
-9,4%
|
23.7%
|
3.3%
|
|
SP 500
|
SUA
|
28,9%
|
15,5%
|
15.4%
|
-4.9%
|
|
BUX
|
Ungaria
|
17,7%
|
-8,6%
|
25.5%
|
2.4%
|
|
MOEX
|
Rusia
|
29,1%
|
8,0%
|
24.8%
|
4.5%
|
|
ISE 100
|
Turcia
|
25,4%
|
29,3%
|
-5.0%
|
-4.5%
|