Performanta S1 2018
21,07 milioane lei profit operational (EBITDA)
13,70 milioane lei Profit Net
58,21 milioane lei Cifra de Afaceri Bruta cu 44% mai mult decat in S1 2017
Declaratia Directorului General
“Contextul foarte pozitiv de piata si strategia noastra au facut ca indicatorii de business la semestrul I din 2018 sa fie de nivel record, peste anul anterior si peste prognoza bugetara: cifra de afaceri bruta cu 44% mai mult decat in 2017 si profitul net de peste 2,5 ori mai mare.
Operational, fabricile au mers excelent, investitiile in cresterea calitatii si eficientizare au fost implementate bine, iar efectele pozitive au fost imediate. Strategia comerciala a permis imbunatatirea consistenta a marjelor de vanzare; vindem mai eficient logistic, iar valoarea adaugata ce rezulta din sortimentatie determina marje mai mari.
Din perspectiva contextului de piata, nu s-au confirmat o parte din premisele si scenariul bugetar, astfel ca cererea de zidarie din piata a fost mai mare, peste oferta, favorizand consistent imbunantatirea pretului si a marjelor de vanzare, iar, din perspectiva costurilor, anumite cresteri de pret la energie si alte inputuri au fost efective din trimestrul 2 sau 3 a anului. Acestea toate au marcat pozitiv rezultatul net de 13,7 milioane lei la 6 luni.
Faptul ca reusim sa creem valoare pentru actionari, prin rezultatele operationale de exceptie, prin dinamica afacerii si proiectele de dezvoltare initiate si derulate, se reflecta puternic in performanta bursiera a actiunii Cemacon, capitalizarea companiei crescand semnificativ pe fondul rezultatelor operationale obtinute.
Lichiditatea semnificativa acumulata va reprezenta o premisa de succes in abordarea unor proiecte de dezvoltare relevante in urmatoarea perioada.
Pe baza datelor de care dispun, am convingerea ca vom finaliza anul 2018 cu rezultate de business prin care vom depasi performantele anilor anteriori, depasind niveluri de referinta pentru sectorul materialelor de zidarie.”
Contul de profit si pierdere – Rezultate S1 2018
Intr-un context de piata favorabil, compania a inregistrat o crestere a cifrei de afaceri nete cu 41% comparativ cu perioada similara a anului 2017 depasind pragul de 54,000,000 lei. Raportat la anul 2017, ponderea veniturilor din blocuri ceramice si marfuri a ramas similara.
Variatia stocurilor inregistreaza valori mai mici decat in perioada precedenta ca urmare a decalajului intre cantitatile produse si vandute in Semestrul 1 2018. Cresterea inregistrata la nivelul altor venituri din exploatare este marcata de cresterea pretului pentru certificatele EUA, primite cu titlu gratuit. Sumele aferente altor castiguri sau pierderi reprezinta anularea provizioanelor constituite in anul precedent, precum si constituirea de provizioane in anul curent.
Cheltuielile cu materiile prime si materialele au inregistrat o crestere de 23% atat ca urmare a cresterii cu 6% a cantitatii produse, comparat cu aceeasi perioada a anului precedent, productivitate crescuta prin investitiile incepute la finalul anului 2017 si puse in functiune in primul semestru al anului 2018, cat si de o crestere generalizata a pretului de achizitie pentru materii prime, materiale si combustibil generata de contextul economic actual.
Cheltuielile salariale au inregistrat o crestere de 29% fata de anul precedent atat din cauza unei cresteri cu 7% a numarului de angajati, comparat cu aceeasi perioada a anului 2017, cat si din cauza modificarilor legislative in domeniul salarizarii implementate la finalul anului 2017 cu efect de la 1 ianuarie 2018. Cheltuielile operationale au inregistrat o scadere de 7% fata de perioada precedenta a anului trecut ca efect al masurilor de eficientizare implementate.
Pentru perioada incheiata la 30 Iunie 2018 compania CEMACON inregistreaza un profit operational de 21,069,157 lei si un profit net de 13,704,348 lei.
|
30-Iun-18
|
30-Iun-17
|
2018 vs 2017
|
2018 vs 2017
|
|
LEI
|
LEI
|
LEI
|
%
|
|
|
|
|
|
Cifra de Afaceri Neta
|
54,854,740
|
38,774,472
|
16,080,268
|
41%
|
Cifra de Afaceri Bruta
|
58,214,352
|
40,555,531
|
17,658,821
|
44%
|
|
|
|
|
|
Venituri din vanzari
|
54,853,177
|
38,773,849
|
16,079,328
|
41%
|
|
|
|
|
|
Alte venituri din exploatare
|
836,077
|
506,729
|
329,348
|
65%
|
Alte castiguri si pierderi
|
1,751,396
|
2,829,411
|
(1,078,015)
|
-38%
|
Variatia stocurilor
|
1,682,569
|
2,486,944
|
(804,375)
|
-32%
|
|
|
|
|
|
Materii prime si consumabile
|
(11,095,191)
|
(8,997,953)
|
(2,097,238)
|
23%
|
Cheltuieli de personal
|
(11,614,629)
|
(9,027,788)
|
(2,586,841)
|
29%
|
Alte cheltuieli din exploatare
|
(15,878,487)
|
(17,072,936)
|
1,194,449
|
-7%
|
|
|
|
|
|
EBITDA
|
21,069,157
|
10,150,327
|
10,918,830
|
108%
|
Amortizare si deprecieri
|
(3,796,742)
|
(3,324,676)
|
(472,066)
|
14%
|
|
|
|
|
|
EBIT
|
17,272,415
|
6,825,651
|
10,446,764
|
153%
|
Venituri financiare
|
89,743
|
68,848
|
20,895
|
30%
|
Cheltuieli financiare
|
(1,164,727)
|
(973,930)
|
(190,797)
|
20%
|
Rezultat Financiar
|
(1,074,984)
|
(905,082)
|
(169,902)
|
19%
|
|
|
|
|
|
Profit / (Pierdere) inainte de impozitare*
|
15,663,186
|
5,268,498
|
10,394,688
|
197%
|
Cheltuieli cu impozite
|
(1,958,838)
|
-
|
(1,958,838)
|
100%
|
Profit / (Pierdere)*
|
13,704,348
|
5,268,498
|
8,435,850
|
160%
|
*La data prezentarii Rezultatelor pentru Semestrul 1 2018 nu s-au calculat alte elemente ale rezultatului global si impozitul amanat.
** EBITDA = Profit din exploatare + Cheltuieli cu amortizarea + Discounturi financiare acordate - Venit depreciere active imobilizate
Situatia Activelor si Datoriilor – Rezultate 30 Iunie 2018
ACTIVE
|
30-Iun-18
|
31-Dec-17
|
2018 vs 2017
|
2018 vs 2017
|
ACTIVE IMOBILIZATE
|
LEI
|
LEI
|
LEI
|
%
|
Imobilizari corporale
|
127,958,027
|
121,601,156
|
6,356,871
|
5%
|
Imobilizari necorporale
|
886,079
|
418,124
|
467,956
|
112%
|
Investitii in actiuni
|
200
|
200
|
-
|
0%
|
Alte active imobilizate
|
1,047,915
|
1,039,555
|
8,360
|
1%
|
Total Active Imobilizate
|
129,892,221
|
123,059,035
|
6,833,186
|
6%
|
ACTIVE CIRCULANTE
|
|
|
|
|
Stocuri
|
9,913,452
|
10,798,030
|
(884,577)
|
-8%
|
Creante comerciale si similare
|
17,526,524
|
11,739,027
|
5,787,497
|
49%
|
Numerar si echivalente numerar
|
34,196,273
|
34,498,549
|
(302,276)
|
-1%
|
Total Active Circulante
|
61,636,249
|
57,035,606
|
4,600,643
|
8%
|
Active clasificate drept detinute in vederea vanzarii
|
1,766,551
|
1,277,495
|
489,056
|
38%
|
TOTAL ACTIVE
|
193,295,021
|
181,372,136
|
11,922,885
|
7%
|
|
|
|
|
|
DATORII
|
|
|
|
|
DATORII CURENTE
|
|
|
|
|
Datorii comerciale si similare
|
14,431,685
|
13,026,584
|
1,405,101
|
11%
|
Imprumuturi
|
6,390,374
|
6,724,373
|
(333,999)
|
-5%
|
Datorii privind impozitul pe profit
|
1,302,470
|
106,946
|
1,195,524
|
1118%
|
Provizioane
|
2,638,325
|
4,412,809
|
(1,774,484)
|
-40%
|
Total Datorii Curente
|
24,762,854
|
24,270,712
|
492,142
|
2%
|
|
|
|
|
|
DATORII PE TERMEN LUNG
|
|
|
|
|
Datorii comerciale si similare
|
-
|
-
|
-
|
0%
|
Imprumuturi
|
41,974,575
|
44,254,596
|
(2,280,021)
|
-5%
|
Subventii pentru investitii
|
1,045,374
|
1,083,195
|
(37,821)
|
-3%
|
Impozit amanat
|
1,539,770
|
1,539,770
|
-
|
0%
|
Provizioane
|
989,756
|
945,520
|
44,236
|
0%
|
Total Datorii Termen Lung
|
45,549,476
|
47,823,081
|
(2,273,605)
|
-5%
|
|
|
|
|
|
TOTAL DATORII
|
70,312,329
|
72,093,793
|
(1,781,463)
|
-2%
|
|
|
|
|
|
ACTIVE NETE
|
122,982,691
|
109,278,343
|
13,704,348
|
13%
|
|
|
|
|
|
CAPITAL SI REZERVE
|
|
|
|
|
Capital social
|
20,613,371
|
20,613,371
|
-
|
0%
|
TOTAL CAPITALURI
|
122,982,691
|
109,278,343
|
13,704,348
|
13%
|
Cresterea cu 6% a activelor imobilizate, raportat la 31 Decembrie 2017, este determinata de punerea in functiune a activelor achizitionate in perioada si compensata partial de amortizarea inregistrata in perioada precum si de reclasificarea unor active neproductive ca fiind detinute in vedere vanzarii.
Activele circulante au inregistrat o crestere de 8% comparat cu finalul anului 2017.
Creantele au crescut cu 49% ca urmare activitatii comerciale desfasurate in perioada (vanzari cu 26% mai mare decat in perioada similara a anului precedent). Numerarul si echivalentele de numerar au scazut cu 1% ca urmare a desfasurarii activitatii operationale si investitionale in perioada.
Datoriile comerciale au inregistrat o crestere de 11% fata de 31 Decembrie 2017.
Datoriile bancare si imprumuturile au inregistrat o scadere de 5% fata de finalul anului 2017, modificare determinata atat de contractarea leasingurilor financiare pentru implementarea programelor de investitii aprobate pentru anul 2017-2018, cat si de reducerea valorii creditului bancar prin rambursarea ratelor si dobanzilor conform scadentarului, neexistand intreruperi sau intarzieri in acest proces.
Datoriile privind impozitul pe profit curent au inregistrat cresteri semnificative datorita rezultatelor financiare pozitive obtinute la finalul Semestrului 1 2018.
Capitalul social nu a inregistrat modificari, cresterea de la nivelul capitalurilor proprii fiind generata de rezultatul obtinut in perioada.
La finalul perioadei incheiate la 30 Iunie 2018 activele nete ale companiei inregistreaza o crestere de 13% fata de finalul anului 2017, depasind suma de 120,000,000 lei.
Principalii Indicatori Economico Financiari
Indicatori financiari relevanti
|
30-Iun-18
|
30-Iun-17
|
1. Indicatorul lichiditatii curente
|
2.56
|
2.74
|
2. Indicatorul gradului de indatorare
|
39%
|
56%
|
3. Viteza de rotatie a debitelor – clienti (zile)
|
48
|
59
|
4. Viteza de rotatie a activelor totale
|
42%
|
33%
|
Rezultatele Consolidate ale Grupului CEMACON SA
Informatii cu privire la prezentarea Grupului CEMACON SA:
CEMACON SA este persoana juridica romana, infiintata ca societate comerciala pe actiuni in baza HG nr.1200/1991 cu sediul social in loc.Cluj-Napoca, str.Dorobantilor, nr.48, cladirea Silver Business Center, etaj 1, jud.Cluj. Societatea are ca obiect principal de activitate „Fabricarea caramizilor,tiglelor si a altor produse pentru constructii, din argila arsa”.
Compania SC CEMACON Real Estate a fost infiintata ca urmare a acordului semnat de catre SC CEMACON SA si Banca Comerciala Romana pentru a prelua o parte a datoriei si a activelor, conform procesului de restructurare.
Situatiile financiare individuale ale societatii SC CEMACON Real Estate sunt intocmite in conformitate cu OMFP 1802/2012.
Situatiile financiare ale filialei controlate au fost intocmite pentru aceeasi perioada de raportare ca si cele ale societatii mama, folosindu-se aceleasi politici contabile. La intocmirea situatiilor financiare consolidate au fost aplicate Standardele Internationale de Raportare Financiara(IFRS).
Chiar daca situatiile financiare ale SC CEMACON Real Estate au fost intocmite dupa OMFP 1802/2012, in vederea consolidarii au fost facute ajustarile necesare pentru a putea reflecta politicile de contabilizare ale societatii mama.
Situatia Consolidata a Activelor si Datoriilor – Rezultate 30 Iunie 2018
ACTIVE (ASSETS)
|
30-Iun-18
|
31-Dec-17
|
2018 vs 2017
|
2018 vs 2017
|
ACTIVE IMOBILIZATE
|
LEI
|
LEI
|
LEI
|
%
|
Imobilizari corporale
|
127,958,027
|
121,601,156
|
6,356,871
|
5%
|
Imobilizari necorporale
|
886,079
|
418,124
|
467,955
|
112%
|
Investitii in actiuni
|
-
|
-
|
-
|
0%
|
Alte active imobilizate
|
1,047,915
|
1,039,555
|
8,360
|
1%
|
Total Active Imobilizate
|
129,892,021
|
123,058,835
|
6,833,186
|
6%
|
ACTIVE CIRCULANTE
|
|
|
|
|
Stocuri
|
9,913,452
|
10,798,030
|
(884,578)
|
-8%
|
Creante comerciale si similare
|
16,281,033
|
10,664,137
|
5,616,896
|
53%
|
Alte active financiare
|
-
|
-
|
-
|
0%
|
Numerar si echivalente numerar
|
34,220,141
|
34,526,889
|
(306,748)
|
-1%
|
Total Active Circulante
|
60,414,626
|
55,989,056
|
4,425,570
|
8%
|
Active clasificate drept detinute in vederea vanzarii
|
18,411,218
|
19,238,703
|
(827,485)
|
-4%
|
TOTAL ACTIVE (TOTAL ASSETS)
|
208,717,864
|
198,286,594
|
10,431,270
|
5%
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
DATORII (LIABILITIES)
|
30-Iun-18
|
31-Dec-17
|
2018 vs 2017
|
2018 vs 2017
|
DATORII CURENTE
|
LEI
|
LEI
|
LEI
|
%
|
Datorii comerciale si similare
|
15,657,934
|
14,203,788
|
1,454,146
|
10%
|
Imprumuturi
|
6,390,374
|
6,724,373
|
(333,999)
|
-5%
|
Datorii privind impozitul pe profit
|
1,307,202
|
106,946
|
1,200,256
|
1122%
|
Provizioane
|
2,638,325
|
4,412,808
|
(1,774,483)
|
-40%
|
Total Datorii Curente
|
25,993,835
|
25,447,915
|
545,920
|
2%
|
|
|
|
|
|
DATORII PE TERMEN LUNG
|
|
|
|
|
Datorii comerciale si similare
|
-
|
-
|
-
|
0%
|
Imprumuturi
|
57,841,917
|
61,473,144
|
(3,631,227)
|
-6%
|
Subventii pentru investitii
|
1,045,374
|
1,083,195
|
(37,821)
|
-3%
|
Impozit amanat
|
1,312,250
|
1,312,250
|
0
|
100%
|
Provizioane
|
989,756
|
945,520
|
44,236
|
0%
|
Total Datorii Termen Lung
|
61,189,297
|
64,814,109
|
(3,624,812)
|
-6%
|
|
|
|
|
|
TOTAL DATORII (TOTAL LIABILITIES)
|
87,183,132
|
90,262,024
|
(3,078,892)
|
-3%
|
|
|
|
|
|
ACTIVE NETE (NET ASSETS)
|
121,534,732
|
108,024,569
|
13,510,163
|
13%
|
|
|
|
|
|
CAPITAL SI REZERVE (EQUITY)
|
|
|
|
|
Capital social
|
20,613,371
|
20,613,371
|
(0)
|
0%
|
TOTAL CAPITALURI (TOTAL EQUITY)
|
121,534,732
|
108,024,569
|
13,510,163
|
13%
|
Contul de profit si pierdere Consolidat – Rezultate S1 2018
|
30-Iun-18
|
30-Iun-17
|
2018 vs 2017
|
2018 vs 2017
|
|
LEI
|
LEI
|
LEI
|
%
|
|
|
|
|
|
Venituri din vanzari
|
54,853,177
|
38,779,026
|
16,074,151
|
41%
|
|
|
|
|
|
Alte venituri din exploatare
|
851,333
|
558,308
|
293,025
|
52%
|
Alte castiguri si pierderi
|
1,789,803
|
2,829,411
|
(1,039,608)
|
-37%
|
Variatia stocurilor
|
1,682,569
|
2,486,944
|
(804,375)
|
-32%
|
|
|
|
|
|
Materii prime si consumabile
|
(11,095,223)
|
(9,003,477)
|
(2,091,746)
|
23%
|
Cheltuieli de personal
|
(11,687,301)
|
(9,073,049)
|
(2,614,252)
|
29%
|
Alte cheltuieli din exploatare
|
(15,867,585)
|
(17,114,012)
|
1,246,427
|
-7%
|
|
|
|
|
|
EBITDA
|
21,061,018
|
10,115,222
|
10,945,797
|
108%
|
Amortizare si deprecieri
|
(3,796,742)
|
(3,324,676)
|
(472,066)
|
14%
|
|
|
|
|
|
EBIT
|
17,264,276
|
6,790,546
|
10,473,731
|
154%
|
Venituri financiare
|
358,091
|
345,399
|
12,692
|
4%
|
Cheltuieli financiare
|
(1,603,142)
|
(1,456,441)
|
(146,701)
|
10%
|
Rezultat Financiar
|
(1,245,051)
|
(1,111,043)
|
(134,008)
|
12%
|
|
|
|
|
|
Profit / (Pierdere) inainte de impozitare
|
15,484,980
|
5,027,432
|
10,457,548
|
208%
|
Cheltuieli cu impozite
|
(1,974,819)
|
-
|
(1,974,819)
|
0%
|
Profit / (Pierdere)
|
13,510,161
|
5,027,432
|
8,482,729
|
169%
|
*La data prezentarii Rezultatelor pentru Semestrul 1 2018 nu s-au calculat alte elemente ale rezultatului global si impozitul amanat.
** EBITDA = Profit din exploatare + Cheltuieli cu amortizarea + Discounturi financiare acordate - Venit depreciere active imobilizate
***
Raportul, impreuna cu documentele aferente, poate fi consultat incepand cu data de 8 August 2018, ora 9:00 la sediul societatii de pe Str.Dorobantilor, Nr.48, Cluj-Napoca sau in format electronic pe site-ul societatii: www.cemacon.ro si pe site-ul Bursei de Valori Bucuresti: www.bvb.ro sau accesand linkul de mai jos
***
* Rezultatele prezentate sunt intocmite in conformitate cu standardele IFRS si au caracter preliminar, urmand a fi supuse auditarii financiare conform prevederilor legale.
CEMACON SA ocupa locul al II-lea in topul producatorilor de zidarii din Romania si liderul pietei din Transilvania.
Compania opereaza cea mai moderna si mai mare capacitate de productie din Romania cu produse inovatoare, diferentiate, care aduc plus-valoare utilizatorilor, obtinute la costuri de productie foarte competitive.
CEMACON SA este companie listata la Bursa de Valori Bucuresti si detinuta, preponderent, de actionari institutionali, fonduri de investitii romanesti si straine; managementul companiei este unul profesionist, independent si cu puternica expertiza de sector.