RAPORT SEMESTRIAL
30 IUNIE 2019
IN CONFORMITATE CU PREVEDERILE REGULAMENTULUI NR. 5/2018
AAGES S.A.
Emitent admis pe piata reglementata administrata de Bursa de Valori Bucuresti S.A.
Raport semestrial in conformitate cu art. 128-129 din Regulamentul 5/2018
Data raportului: 14.08.2019
Denumirea societatii: AAGES S.A.
Sediul social: Singeorgiu de Mures, Strada Agricultorilor, Nr. 16, 547530, judetul Mures
Numar de telefon/fax: 0265-213.043 / 0265-215.769
Cod unic de inregistrare: RO1196550
Numar de ordine in registrul comertului: J26/577/1991
Capitalul social subscris si varsat: 2.000.000 lei
Piata pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare emise: REGS
Situatii financiare auditate: DA
1. SITUATIA ECONOMICO-FINANCIARA
1.1 ANALIZA SITUATIEI CONSILIDATE A POZITIEI FINANCIARE A GRUPULUI
|
Indicatori active
(Valorile sunt exprimate in lei)
|
01 Ianuarie 2019
|
30 Iunie 2019
|
Evolutie S1 2019/Q4 2018 (lei)
|
Evolutie (%)
|
|
Active pe termen lung
|
14,208,774
|
16,004,842
|
+ 1,796,068
|
+ 12.64%
|
|
Imobilizari necorporale
|
221,271
|
197,896
|
- 23,375
|
- 10.56%
|
|
Investitii corporale
|
13,987,503
|
15,806,946
|
+ 1,819,443
|
+ 13.01%
|
|
Active financiare
|
0
|
0
|
0
|
-
|
|
Active curente
|
23,928,568
|
25,780,591
|
+ 1,852,023
|
+ 7.74%
|
|
Stocuri
|
10,396,283
|
16,304,562
|
+ 5,908,279
|
+ 56.83%
|
|
Creante comerciale si similare
|
7,088,518
|
5,489,082
|
- 1,599,436
|
- 22.56%
|
|
Depozite, certificate si obligatiuni
|
1,238,046
|
1,253,961
|
+ 15,915
|
+ 1.29%
|
|
Numerar si echivalente
|
5,205,721
|
2,732,986
|
- 2,472,735
|
- 47.50%
|
|
Cheltuieli in avans
|
25,154
|
41,745
|
+ 16,591
|
+ 65.96%
|
|
Total active
|
38,162,496
|
41,827,178
|
+ 3,664,682
|
+ 9.60%
|
- Activele pe termen lung au crescut cu 12.6% pe fondul aprecierii valorice a investitiilor in active corporale realizate de societate, de la 13.9 mil lei la inceputul anului 2019, pana la 15.8 mil lei la 30 iunie 2019
- Activele curente au inregistrat o crestere de 7.7% in perioada analizata, pe fondul cresterii semnificative productiei in curs de executie (componenta a stocurilor), de la 4.7 mil lei la 10.2 mil lei
- Nivelul crescut al productiei in curs de executie a determinat o scaderea a vanzarilor la 6 luni fata de finalul anului precedent, cu impact direct asupra rezultatelor la 30 iunie 2019
|
Indicatori datorii
(Valorile sunt exprimate in lei)
|
01 Ianuarie 2019
|
30 Iunie 2019
|
Evolutie S1 2019/Q4 2018 (lei)
|
Evolutie (%)
|
|
Datorii curente
|
9,962,752
|
15,252,676
|
+ 5,289,924
|
+ 53.10%
|
|
Imprumuturi bancare pe termen scurt
|
3,600,838
|
3,873,916
|
+ 273,078
|
+ 7.58%
|
|
Datorii comerciale, avansuri incasate si efecte comerciale
|
4,761,936
|
10,464,588
|
+ 5,702,652
|
+ 119.75%
|
|
Sume datorate entitatilor asociate si controlate in comun
|
0
|
0
|
0
|
-
|
|
Alte datorii curente
|
1,599,978
|
914,172
|
- 685,806
|
- 42.86%
|
|
Datorii pe termen lung
|
1,388,598
|
2,040,039
|
+ 651,441
|
+ 46.91%
|
|
Imprumuturi bancare pe termen lung
|
1,371,679
|
2,040,039
|
+ 668,360
|
+ 48.73%
|
|
Datorii comerciale, avansuri incasate si efecte comerciale
|
0
|
0
|
0
|
-
|
|
Sume datorate entitatilor asociate si controlate in comun
|
0
|
0
|
0
|
-
|
|
Alte datorii pe termen lung
|
16,919
|
0
|
- 16,919
|
-
|
|
Total datorii
|
11,351,350
|
17,292,715
|
+ 5,941,365
|
+ 52.34%
|
- Cresterea datoriilor comerciale pe termen scurt de la 4.7 mil lei pana la 10.4 mil lei este determinata de achizitia de materii prime si materiale necesare produselor cu un ciclu de productie mai lung, care se regasesc in productia in curs de executie
- Avand in vedere ca termenul de livrare pentru aceste produse este a doua parte a anului 2019, veniturile din vanzarea productiei evidentiate la 30 iunie 2019 se vor regasi in rezultatele din a doua parte a anului 2019
- Imprumuturile bancare pe termen lung si pe termen scurt au crscut cu 48.7%, respectiv cu 7.5% pe masura cresterii investitiilor realizate de societatile din Grup si a nevoilor de finantare pentru activitatea curenta
|
Indicatori capitaluri
(Valorile sunt exprimate in lei)
|
01 Ianuarie 2019
|
30 Iunie 2019
|
Evolutie S1 2019/Q4 2018 (lei)
|
Evolutie (%)
|
|
Capital si rezerve
|
25,709,258
|
23,572,114
|
- 2,137,144
|
- 8.31%
|
|
Capital social
|
2,706,342
|
2,706,342
|
0
|
-
|
|
Rezerve din reevaluare
|
945,952
|
941,702
|
- 4,250
|
- 0.45%
|
|
Rezerve
|
700,998
|
700,998
|
0
|
-
|
|
Actiuni proprii
|
100,000
|
60,000
|
- 40,000
|
- 40.00%
|
|
Rezultat legat de instrumente de capital proprii
|
0
|
-120,000
|
- 120,000
|
-
|
|
Rezultat reportat
|
18,985,595
|
17,293,738
|
- 1,691,857
|
- 8.91%
|
|
Interese minoritare
|
2,470,371
|
2,109,334
|
- 361,037
|
- 14.61%
|
|
Total capital atribuibil proprietarilor Grupului
|
23,238,888
|
21,462,780
|
- 1,776,108
|
- 7.64%
|
|
Interese minoritare Capital Propriu
|
2,470,371
|
2,109,334
|
- 361,037
|
- 14.61%
|
|
Total datorii si capitaluri
|
38,162,496
|
41,827,178
|
+ 3,664,682
|
+ 9.60%
|
- Capitalul social se mentine la valoarea de 2.7 mil lei, si include, pe de o parte, capitalul social subscris in valoare de 2 mil lei si, pe de alta parte, ajustarile la inflatie a capitalului social in valoare de 706 mii lei
- Rezultatul reportat a inregistrat o scadere de 8.9% in perioada analizata, in timp ce rezervele din reevaluare au scazut la 941 mii lei
- Capitalurile proprii ale societatii au scazut per ansamblu cu 8.3%, in timp ce valoarea totala a elementelor de pasiv (capitaluri si datorii) a crescut cu 9.6%
1.2 ANALIZA REZULTATULUI GLOBAL AL GRUPULUI
|
Indicatorii rezultatului global
(Valorile sunt exprimate in lei)
|
30 Iunie 2018
|
30 Iunie 2019
|
Evolutie
S1 2019/S1 2018 (lei)
|
Evolutie (%)
|
|
Venituri operationale
|
19,933,860
|
14,054,773
|
- 5,879,087
|
- 29.49%
|
|
Cifra de afaceri neta
|
16,831,363
|
8,122,835
|
- 8,708,528
|
- 51.74%
|
|
Venituri aferente costului productiei in curs de executie
|
3,047,238
|
5,807,920
|
+ 2,760,682
|
+ 90.60%
|
|
Alte venituri operationale
|
55,259
|
124,018
|
+ 68,759
|
+ 124.43%
|
|
Cheltuieli operationale
|
16,188,054
|
14,250,134
|
- 1,937,920
|
- 11.97%
|
|
Cheltuieli cu materii prime, materiale consumabile, marfuri
|
8,518,929
|
7,336,104
|
- 1,182,825
|
- 13.88%
|
|
Cheltuieli cu personalul
|
4,442,950
|
4,560,985
|
+ 118,035
|
+ 2.66%
|
|
Ajustari de valoare imobilizari
|
260,557
|
436,651
|
+ 176,094
|
+ 67.58%
|
|
Ajustari de valoare active curente
|
-3,098
|
0
|
+ 3,098
|
-
|
|
Alte cheltuieli operationale
|
2,968,716
|
1,916,394
|
- 1,052,322
|
- 35.45%
|
|
Rezultat operational
|
3,745,806
|
-195,361
|
-3,941,167
|
-
|
|
|
|
|
|
|
- Cifra de afaceri a scazut cu 51.7% datorita faptului ca productia din primul semestru al anului 2019 (evidentiata ca si productie in curs) urmeaza sa fie livrata efectiv in partea a doua a anului 2019, cand se vor inregistra si veniturile aferente acestei productii
- Nerealizarea veniturilor la 30 iunie 2019 are impact direct asupra pierderii inregistrata in prima parte a anului, pierdere care va fi „corectata” pana la finalul anului 2019, la livrarea efectiva a productiei in curs in sold la 30 iunie 2019
- Cheltuielile operationale au urmat natural scaderea veniturilor operationale, fapt care se regaseste intr-un nivel mai mic cu 13.9% al costurilor cu materii prime, materiale si marfuri, direct legate de productia Grupului
- Cheltuielile cu ajustarea elementelor de imobilizari (amortizare) au crescut cu 67.6% datorita investitiilor realizate de societate in prima parte a anului 2019
|
Indicatorii rezultatului global
(Valorile sunt exprimate in lei)
|
30 Iunie 2018
|
30 Iunie 2019
|
Evolutie
S1 2019/S1 2019 (lei)
|
Evolutie (%)
|
|
Venituri financiare
|
101,788
|
236,776
|
+ 134,988
|
+ 132.62%
|
|
Cheltuieli financiare
|
234,621
|
249,656
|
+ 15,035
|
+ 6.41%
|
|
Costuri financiare nete
|
-132,833
|
-12,880
|
+ 119,953
|
-
|
|
Profit / Pierdere inainte de taxare
|
3,612,973
|
-208,241
|
- 3,821,214
|
|
|
Impozitul pe profit curent
|
561,785
|
13,197
|
- 548,588
|
- 97.65%
|
|
Impozitul pe profit amanat
|
-85,992
|
-25,425
|
+ 60,567
|
|
|
Rezultat net
|
3,137,180
|
-291,427
|
- 3,428,607
|
|
|
Atribuibil proprietarilor Grupului
|
2,636,775
|
-196,013
|
- 2,832,788
|
|
|
Atribuibil intereselor minoritare
|
500,405
|
-95,414
|
- 595,819
|
|
- Costurile financiare nete s-au diminuat cu 119 mii lei, pe fondul inregistrarii de venituri financiare in valoare de 236.7 mii lei
- Cheltuielile financiare au crescut cu doar 6.4% determinand imbunatatirea rezultatului financiar la 30 iunie 2019
- Pierderea neta de 291 mii lei este strict legata de ciclicitatea productiei si urmeaza a fi recuperata in a doua parte a anului 2019 prin inregistrarea efectiva a veniturilor aferente productiei in curs de executie in sold la 30 iunie 2019.
1.3 ANALIZA INDICATORILOR ECONOMICO FINANCIARI LA NIVEL DE GRUP
|
Indicatori
(Valorile sunt exprimate in lei)
|
Perioada precedenta (30 iunie 2018)
|
Perioada curenta (30 Iunie 2019)
|
|
Indicatorul lichiditatii curente
(Active curente / Datorii curente)
|
2,09
|
1,69
|
|
Indicatorul lichiditatii imediate
(Active curente - Stocuri / Datorii curente)
|
0,92
|
0,62
|
|
Indicatorul gradului de indatorare
(Capital imprumutat / Capital propriu)
|
N/A
|
0,09
|
|
ROA – Rentabilitatea activelor
(Profit net / Active)
|
8,47%
|
- 0,70%
|
|
ROE – Rentabilitatea financiara
(Profit net / Capitaluri proprii)
|
14,94%
|
- 1,24%
|
|
Marja la rezultatul opertional
(Rezultatul operational / CA)
|
22,25%
|
- 2,41%
|
|
Marja la rezultatul net
(Profit net / CA)
|
18,64%
|
- 3,59%
|
Presedinte CA,
Molnar Gabor
Singeorgiu de Mures
La data de 14.08.2019
COMUNICAT
Societatea AAGES S.A., cu sediul in Singeorgiu de Mures, Strada Agricultorilor, Nr. 16, inmatriculata la Oficiul Registrului Comertului Mures sub nr. J26/577/1991 si avand codul de identificare fiscala RO1196550,
In conformitate cu prevederile Legii nr. 24/2017 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata si Regulamentul 5/2018 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata, doreste sa informeze actualii si potentialii investitori cu privire la posibilitatea consultarii situatiilor interimare consolidate ale Grupului AAGES intocmite conform IFRS pentru semestrul I 2019, incepand cu data de 14.08.2019, la sediul societatii din Singeorgiu de Mures, Strada Agricultorilor nr.16, judetul Mures, de luni pana vineri intre orele 800 – 1600, precum si pe website-ul societatii la adresa de internet www.aages.ro sectiunea Relatii cu investitorii / Investor Relations.
Raportul poate fi consultat si in link-ul de mai jos.
Mentionam ca situatiile financiare interimare consolidate intocmite conform IFRS la data de 30.06.2019 sunt auditate.
SOCIETATEA AAGES S.A.
Presedintele Consiliului de Administratie
Molnar Gabor